從開年直到5月份跑下來，要充分肯定目標(biāo)進度的來之不易。這個「來之不易」，首先反映為合理而必要的進度節(jié)奏，實現(xiàn)了量的穩(wěn)定增長和結(jié)構(gòu)的持續(xù)提升，以上半年外部環(huán)境的復(fù)雜嚴峻，「合理而必要」的含金量不言而喻。同時也體現(xiàn)在守住紅線、兜住底限，以強有力的措施推動庫存回落，促進市場狀態(tài)企穩(wěn)回暖、轉(zhuǎn)好向好。然后還表現(xiàn)在整個產(chǎn)業(yè)鏈持續(xù)鞏固提升的系統(tǒng)性、協(xié)調(diào)性，從上游到下游、由內(nèi)部而外部的保持定力、穩(wěn)定預(yù)期。

更不能回避高位增長、需求疲軟、狀態(tài)緊繃、市場缺乏活力和后勁的壓力山大。一是增量減少、增速放緩，量是如此，今年前5個月同比增量為近5年同期最低，而結(jié)構(gòu)較之去年同期倒是有一定幅度的回暖，但單箱均價增長只比去年同期好一丟丟，同樣為近年來比較低的水平。二是市場狀態(tài)有一定好轉(zhuǎn)，但轉(zhuǎn)好的程度有限，基礎(chǔ)也尚不牢固，相比于春節(jié)后的「高壓」運行，經(jīng)過限產(chǎn)降庫、改善投放、優(yōu)化結(jié)構(gòu)、加強市場打私打假等一系列動作，呈現(xiàn)出一些積極但又仍顯脆弱的趨勢變化。三是高庫存仍然是眼下最大的風(fēng)險源，從春節(jié)過后到現(xiàn)在，工商庫存一直處于高位運行，社會庫存也沒有明顯削減，盡管同比環(huán)比都有所緩解，但畢竟仍在高位且較長時間的高位運行也是風(fēng)險淤積。四是現(xiàn)有消費群體收縮、新增消費群體不足的影響不斷地顯現(xiàn)出來，最直觀的感受就是缺乏需求彈性、市場活力不足，并不斷從結(jié)構(gòu)蔓延到銷量，隨著增長基數(shù)的持續(xù)墊高，未來一減一降的影響還將更大范圍、更深層次。

在防范『溫水效應(yīng)』中，我和朋友一起討論過需要引起重視的一些苗頭性問題風(fēng)險。一是缺乏足夠的敏感，對外部環(huán)境、市場形勢、需求變化的認識停留在表面，局限于眼前，對于需求變化帶來的深層次影響、整體性趨勢缺乏更長周期、更大空間的認識判斷。二是已經(jīng)這個樣子了，只能這個樣子了，做多少算多少，做成什么樣算什么樣，不能保證一以貫之的力度和策略上的針對性、預(yù)見性，態(tài)度上的無可奈何加劇了技術(shù)上的無能為力。三是為了達成目的，可以不顧過程不計后果。隨著時間長了、壓力大了，為了實現(xiàn)目標(biāo)，那些原本心有敬畏的底線紅線就不管不顧了，尊重市場、遵循規(guī)律、遵守規(guī)則被選擇性地放在了一邊，必須要警惕這種片面追求結(jié)果的正義性而導(dǎo)致過程的破壞性，好心不能辦壞事。

從6月份開始，就進入到傳統(tǒng)意義的淡季，需求缺乏活力是一方面，這并不是6 月份新冒出的問題，而是疫情過后的延續(xù)，只是放在淡季的背景下顯得更突出一些而已，我們可以理解為沒有繼續(xù)變壞就是好消息，但同時也意味著必須正視市場沒有趨于變好的事實。沒有節(jié)禮刺激是另外一方面，今年的中秋和國慶「兩節(jié)合一」，在此之前4個月都沒有節(jié)禮和假期消費，這意味著此間幾乎只能必須依靠常態(tài)消費來支撐經(jīng)濟運行，雖不至于出現(xiàn)驟然大的波動，但接下來只能咬牙「熬」過去而不能指望節(jié)禮對于消費的激發(fā)牽引。

所以6月份很關(guān)鍵，決定著上半年的時間、任務(wù)「雙過半」。

6 月份的重點，在頂住外部壓力、盯住目標(biāo)進度的前提下，我把它理解為穩(wěn)一穩(wěn)、調(diào)一調(diào)、看一看。首先是穩(wěn)，穩(wěn)住陣腳是第一位的，鞏固前5個月的目標(biāo)實現(xiàn)、任務(wù)完成，穩(wěn)定需求與穩(wěn)住陣腳呈正相關(guān)性，同時還會影響到接下來的穩(wěn)定運行，要堅持把有效服務(wù)需求擺在更加突出位置，更大力度、最大限度滿足需求。然后是調(diào)，既要不遺余力調(diào)整狀態(tài)，抓住一切時機見縫插針調(diào)整狀態(tài)，調(diào)多少算多少，能調(diào)多好調(diào)多好；也要調(diào)整心態(tài)，無所謂和無奈何在某種意義上具備相當(dāng)?shù)钠茐男?#xff0c;防止市場變化、發(fā)展趨勢的浮于表面，防范「囿于形勢」的自我放棄。再就是看，看清形勢，看準趨勢，對市場形勢、需求變化的復(fù)雜性、嚴峻性要有更清醒的認識，在更大范圍、更長周期來加以認識把握，把問題和困難估計得更充分一些，立足長遠、解決全年。

因為7、8月份更重要，關(guān)系到下半年乃至全年的平穩(wěn)有序。

這不僅僅是7、8 月份的重要程度不亞于比6 月份，上半年的收尾很重要，下半年——相比于開年的高開——穩(wěn)走甚至更為關(guān)鍵，只要7、8月份穩(wěn)住了，下半年乃至全年就有了好的基礎(chǔ)，中秋國慶節(jié)日也才有優(yōu)化調(diào)控、提升狀態(tài)的騰挪空間和回旋余地，跨周期、逆周期的基礎(chǔ)和平衡亦在于此。更是對7、8月份的形勢和壓力有更冷靜的判斷，一方面是前面提到的需求缺乏活力、沒有節(jié)禮刺激的現(xiàn)實，另一方面是去年很高的增長基數(shù)，去年7、8月份的銷量是近5年同期最高，7月份的增量同樣處于同期高位，今年7、8月份能夠保持在不低于去年同期水平就是可以接受甚至是比較理想的結(jié)果。

其實，到現(xiàn)在早已不是態(tài)度問題，甚至都不是單純的技術(shù)問題。

置身于大周期+小氣候的疊加，更好地跟進需求、服務(wù)需求、滿足需求，再怎么強調(diào)都不為過，但這里面有一個需要單獨提出來的點，或者說，應(yīng)該反復(fù)強調(diào)的常識——不是消費者需要我們，而是我們需要消費者——對待市場需求，我們需要這樣的謙卑和敬畏，需求不是地里一茬兒接一茬兒的「韭菜」，不是想要就要、想有就有、想來就來，需求是守不住的，需求也需要精心呵護。如果對需求缺乏敬畏、缺乏尊重，跟不上需求變化、發(fā)展趨勢，不管是當(dāng)前穩(wěn)增長，又或者中長期可持續(xù)，都有可能帶來災(zāi)難性后果。

有了這個前提，才有提高供給質(zhì)量的技術(shù)和可能，落后于消費者審美，落后于新技術(shù)、新物種、新趨勢，是中式卷煙品牌的最大風(fēng)險，努力的方向在于兩高產(chǎn)品和創(chuàng)新產(chǎn)品，在于解決好「留不住人」和「后繼無人」的問題，以新技術(shù)創(chuàng)造新體驗，用新體驗提升新價值，就是最好的品牌保鮮、價值升級，才能從根本上支撐起當(dāng)前穩(wěn)增長、中長期可持續(xù)。

近段時間，朋友們對于市場壓力有很多討論，有擔(dān)心層層加碼的，有焦慮脫離實際的。其實，討論本身就說明面對壓力挑戰(zhàn)需要打起十二分精神，就表明了堅定信心、保持定力的堅決態(tài)度。